Analyse de l'introduction en bourse de La Française Des Jeux - publié le 07/05/2023

Extraits

[...] Motivations de l'opération MOTIVATIONS DE L'OPÉRATION L'introduction en bourse de la Française des jeux a rapporté à l'État plus de 2 milliards d'euros. Parallèlement, l'État a conservé l'intégralité des recettes fiscales du jeu soit 3,5 milliards d'euros par an. Cette opération va permettre de : • Privatiser de La Française des Jeux ; • Internationalisation de la FDJ ; • Financer l'innovation de rupture en abondant fonds pour l'industrie et l'innovation à hauteur de 1,8 milliards d'euros ; le MOTIVATIONS DE L'OPÉRATION • Participer à l'orientation de l'épargne des Français vers l'économie et les entreprises ; • Impliquer les citoyens Français dans ce projet en relançant l'actionnariat populaire ; • Renforcer la position de la FDJ, le premier opérateur de lotterie et de paris sportif en France et de devenir un acteur international de référence dans le secteur des jeux et des services ; • Renforcer la place financière de Paris avec une demande d'investisseurs institutionnels français et internationaux considérable. [...]

[...] Analyse de l'introduction en bourse de La Française Des Jeux Plan • La FDJ en bref • Données Techniques de l'IPO • Motivations de l'opération • Échec ou une réussite ? • Conclusion La FDJ en bref PROFI L DIRIGEANTS Données techniques de l'opération Données techniques de l'opération • Date d'introduction : 21/11/2019 • Marché : EURONEXT compartiment A • Indice de référence : SBF 120 • Code : FR0013451333 FDJ Garants de l'opération : • BNP Paribas, Citigroup Global Markets Limited, Goldman Sachs International, et Société Générale • Crédit Agricole Corporate and Investment Bank, HSBC France et Natixis • Crédit Industriel et Commercial • Agent de la stabilisation : BNP Paribas • Prix d'introduction : Le prix du Placement Global a été fixé à 19,90 euros par action et le prix de l'Offre à Prix Ouvert a été fixé à 19,50 euros par action. [...]

[...] Cette dernière a été classée deuxième en loterie européenne et a pu dégager 2256 millions d'euros de CA en contribuant avec 6,2 milliards d'euros au PIB, ce qui est très significatif. • Le fait que l'offre réservée aux salariés ait réussi est un point très fort pour l'entreprise. Le salarié qui détient une action dans l'entreprise où il travaille sera plus minutieux, il aura une meilleure performance pour améliorer la valeur de l'entreprise et in fine la valeur de son action. [...]

[...] "Je suis heureux de vous revoir quelques jours après le lancement, le 7 novembre dernier, de l'introduction en bourse de la Française des Jeux, pour évoquer avec vous le succès spectaculaire que représente cette opération. Cette opération est un succès pour les Français, un succès pour les salariés de l'entreprise et un succès pour la place financière de Paris." Bruno Le Maire Ministre de l'Economie et des Finances Échec ou réussite ? « Nous nous réjouissons de ce succès populaire qui a permis à près d'un demi-million de Français d'investir dans la Française des Jeux. [...]

[...] Intérêts des personnes Intérêt des personnes • Cette opération va rapporter à l'État plus de 2 milliards d'euros ; • Parallemement, l'État conservera l'intégrité des recettes fiscales du jeu soit 3,5 milliards d'euros par an et donc le trésor de l'État s'enrichi ; • Renforcement de la position des sept actionnaires historiques (anciens combattants, une PME Marseillaise, une mutuelle de fonctionnaire, etc.) ; Intérêt des personnes • L'État garde un contrôle étroit sur la Française des jeux, avec un pouvoir d'agrément des dirigeants et de tout actionnaire prenant plus de du capital ; • Une action offerte pour 10 actions achetées à condition qu'elles soient conservées pendant plus de 18 mois ce qui va permettre de stabiliser le cours de l'action et le potéger contre la volatilité. Echec ou réussite ? Échec ou réussite ? « L'introduction en Bourse de FDJ a rencontré un succès exceptionnel, tant auprès des particuliers qu'auprès des investisseurs institutionnels français et internationaux. Je me félicite que cette opération permette aux Françaises et aux Français de détenir aujourd'hui près de du capital de l'entreprise. Je me réjouis également que plus de des salariés aient décidé d'augmenter leur participation ou de devenir actionnaires. [...]